http://news.donga.com/3/all/20141229/68805443/1

재테크에 또 실패한 이유

돌이켜보면 많은 사람이 올해도 재테크에 성공하지 못한 이유는 저금리와 증시 및 부동산 시장 침체의 영향이 크지만 너무 많은 투자 결정의 선택지를 단순화하지 못한 채 갈림길에서 우왕좌왕했기 때문이라는 생각도 든다. ‘집을 살까, 말까’ ‘집을 산다면 아파트를 살까, 단독을 살까’ ‘여윳돈을 적금에 넣을까, 펀드에 넣을까’ ‘대형 주식을 살까, 중소형 주식을 살까’ 등의 기본적인 질문지들을 놓고 머리가 아팠다. 그러니 ‘물가연동채권이 유망하니 투자하라’는 식의 조언을 실천할 여유가 없었다.

스스로에게 물어보라. 재정 상태가 올해 초에 비해 달라진 게 있는가? 아무것도 결정하지 못한 채 통장에 돈을 그대로 묵혀뒀거나 ‘에라 모르겠다’ 하는 심정으로 돈을 써버린 사람이 많을 것이다.

미국의 하버드대 로스쿨 교수인 캐스 선스타인은 이런 실패를 반복하지 않으려면 ‘너지(Nudge·쿡 찌른다는 뜻)’ 전략이 필요하다고 했다. 정부가 국민들을 올바른 길로 유도하려 할 때 사용하는 방식이다. 예를 들어 근로자들에게 유리한 퇴직연금 프로그램을 실시하면서 근로자가 따로 가입 거부 의사를 밝히지 않으면 자동으로 가입하도록 하는 방식이다.

우리가 개인적인 재테크를 할 때도 강제성이 필요하다. 월급 중 일정액을 배당주 펀드나 연금저축에 자동 불입되도록 설정해 두자. 처음에는 펀드 수수료가 비싸고 연금저축보험 사업비가 많이 든다는 점들 때문에 이런 ‘반강제 투자’를 탐탁지 않아 하는 사람이 많을 것이다. 하지만 ‘달리 투자할 데가 없으니 일단 들어두자’ 하는 마음으로라도 일단 가입해두면 장기적으로 재테크 효과는 서서히 나타난다. 일정액을 매달 자동 불입하기에 적당한 펀드는 가치주 펀드, 성장형 펀드, 인덱스 펀드다. 연간 수입이 5000만 원 이하인 근로자나 자영업자는 소득공제 장기펀드(소장펀드)를 자동 투자 상품으로 설정해두면 된다. 납입액의 40%에 소득공제 혜택을 받을 수 있는 게 최대 장점이다.

재테크 목표는 결혼했는지, 자녀가 몇 명인지, 부양가족이 몇 명인지에 따라 달라져야 한다. 목표 조정에 따라 투자 바구니(포트폴리오)도 수정하라. 이미 바구니에 투자 대상별 칸막이가 어느 정도 명확하게 만들어져 있다면 수정의 폭이 클 필요는 없다. 예를 들어 종전 투자 포트폴리오가 펀드 50%, 연금 20%, 주식 직접투자 10%, 적금 10%였다면 이 비율을 유지한 채 펀드 내에서만 주식형과 채권형 비중을 조정하는 정도가 알맞다.

<동아일보> 홍수용기자

<*지면 구성상 내용을 일부 편집했습니다.>